這問題我已答過不下於100次，但仍然困擾著不少期權投資者，其實有幾個很簡單的步驟，只要心算已經可以計算到ITM期權的合理價值。
5個簡單步驟指引：計、分、排、改、成～讓你在價內期權平倉開倉時都不吃虧，10秒內可以掛單排價。
我是實務交易員，並非理論分析員，不會說一些搬字過紙的理論廢話，而且我非常了解9點15分到9點45分的開市時段對持倉者的關鍵及迫切性，期指慢30秒已經差100幾點變動。
而深入價內期權值，又接近標的delta值1的波幅，您必須在「電光火石」之間掛單排價……成交。
今日先寫歐式期權
步驟一，計：計算
如果是歐式期權：例如指數期權已經深入價內，6月期指在24050，你持有一張6月25000 long put，想平倉時，假設莊家買賣報價是880 bid/1025 ask 很寬闊而無所適從？
首先必須比對的是同月期貨指數水平，記住不是現貨大市的恆生指數。
假設只剩下兩三天就到期，先要計算內在值，6月期指若在24050，25000 put的內在值是多少?
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步驟二，分：分注
如果你只得一張合約，可以直接跳過此欄，看步驟三：排價的技巧，如果多過一張合約，例如持有5張合約，應該先排1張，即使排錯，被市場立即成交了，吃虧了點數，還可以自我安慰，慶幸自己只排一張不是五張。
第一張排出後馬上成交了，表示...
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Option Jack
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